FINRA Reid & Rudiger ihracı kararıyla New York merkezli broker-dealer hakkındaki dosyayı kapattı; kurum, şirketin üyeliğini sonlandırırken kurucu ortaklar Clifford Reid ve Edward Rudiger Jr.’ı da sektörden men etti.
FINRA, şirket ile kurucu ortaklarının yaklaşık altı yıla yayılan dönemde 20 müşteri hesabında aşırı işlem yaptığını bildirdi. Ayrıca bu hesapların bazılarında çevirme işlemi tespit edildi. Buna ek olarak FINRA’ya göre söz konusu uygulamalar yaklaşık 2 milyon dolar komisyon ve işlem maliyetine, yaklaşık 2,7 milyon dolar da zarara yol açtı.
Düzenleyici kurum, şirketin yüksek hacimli ve yüksek maliyetli bir market timing stratejisi kullandığını belirtti. Ancak bu yaklaşımın ağırlıklı olarak soğuk arama yoluyla yüksek gelir grubundaki yatırımcılara pazarlandığı ifade edildi. FINRA, bu stratejinin müşterilerin kâr elde etmesini fiilen imkânsız hale getirdiğini söyledi.
FINRA Reid & Rudiger İhracı Ayrıntıları
Şirket zaten faaliyetlerini kademeli olarak sonlandırma sürecindeydi. Nitekim Nisan ayı sonunda broker-dealer statüsünden çekilme başvurusunda bulundu. Daha sonra FINRA, şirketin sektör ücretlerini ödememesi üzerine Haziran ayı başında kaydını iptal etti.
Bu ay varılan uzlaşma, söz konusu çıkışı resmileştirdi. Ayrıca şirketin CEO görevini yürüten Reid ve Rudiger hakkında kalıcı men kararı verildi. Öte yandan FINRA, şirket ile Rudiger’ın çevirme işlemlerini tespit edip giderebilecek bir denetim sistemi kurmakta yetersiz kaldığını belirtti.
FINRA, etkilenen hesaplardaki işlem verilerine işaret etti. Buna göre yıllıklandırılmış devir oranları 6,92 ile 17,33 arasında değişti. Ayrıca yıllıklandırılmış maliyet/özsermaye oranları ise %34,9 ile %111 aralığında gerçekleşti.
Denetçiler Askı ve Para Cezasıyla Karşı Karşıya
FINRA ayrıca çoğunluk hissedarı Marc Harrison ile uyumdan sorumlu üst düzey yönetici Kelli Mezzatesta hakkında da yaptırım uyguladı. Her iki isme de tüm asli görev yetkilerini kapsayan üç aylık uzaklaştırma cezası verildi. Buna ek olarak her birinin 5.000 dolar para cezası ödemesi ve denetim odaklı 20 saatlik sürekli eğitim programını tamamlaması gerekiyor.
FINRA, her iki ismin de aşırı işleme işaret eden tekrar eden sinyallere yanıt vermediğini bildirdi. Ayrıca müşteri hesaplarındaki maliyet/özsermaye oranlarını denetim süreçlerine dahil etmedikleri ve mevcut istisna raporlarını kullanmadıkları belirtildi. Örneğin bir hesapta müşterinin yalnızca komisyon ve maliyetleri karşılayabilmesi için %111 getiri elde etmesi gerekiyordu.
Diğer iki hesapta ise maliyet/özsermaye oranları sırasıyla yaklaşık %69 ve %67 seviyesindeydi. Bu hesaplarda sırasıyla 345.000 doların üzerinde ve yaklaşık 400.000 dolar zarar oluştu. Sonuç olarak dosya, 43 sayfalık bir uzlaşma metniyle kapatıldı; şirket ve ilgili kişiler, FINRA’nın tespitlerini kabul ya da reddetmeksizin karara onay verdi.
Brokerlar ve küresel piyasa gelişmeleri hakkındaki diğer haberlerimize buradan ulaşabilirsiniz.
